MoneyDJ新聞 2017-03-17 09:44:19 記者 陳苓 報導
Bernstein走訪亞洲電子供應鏈，與23家公司與專家會談，宣稱業界出現「中國症候群」(China Syndrome)，陸廠瘋狂採購有利上游設備業者，但是過度投資可能會讓OLED面板在2018年碰上大麻煩。
The Motley Fool、巴倫(Barronˋs)16日報導，Bernstein的Alberto Moel、Mark Newman、Stacy Rasgon等人報告稱，面板部分，陸廠衝刺OLED產能腳步超乎預期，設備和材料商是本次OLED資本開支循環的受惠者。半導體部分也有類似情況，陸廠大舉投資3D NAND，半導體設備需求飆升。記憶體方面，目前DRAM供給仍吃緊，2017年DRAM報價維持樂觀。
Bernstein警告，陸廠太過積極擴充產能，OLED未來恐有供給過剩疑慮。報告稱，兩週前Bernstein就指出，第10代液晶(LCD)和OLED資本開支暴增，2017年下半和2018年將出現大問題。亞洲訪問行也證實，以中國為主的面板業者正拼命擴充OLED產能(圖表見此)。
不過當前OLED面板依舊炙手可熱。報告稱，今年下半，預料三星會出貨8,000萬組智慧機OLED面板給蘋果，OLED獲利優於預期，營業利潤率從20%升至25%。由於OLED集中供貨給三星電子和蘋果，儘管中國智慧機OEM廠願意付出液晶面板的雙倍價格購買OLED，仍然搶不到貨。蘋果OLED合約是無條件支付契約(Take-or-pay contract)，可撓式OLED面板均價為75~80美元，遠高於硬式OLED面板的30美元。
華爾街日報(WSJ)日文版7日報導，據熟知詳情的關係人士透露，夏普(Sharp)計畫砸下約1,000億日圓擴大OLED面板生產計劃，計畫在明年(2018年)將日本國內多座工廠的OLED面板月產量最低提高至3萬片，投資額將較去年9月公布的金額高出74%，而此舉主要是為了追趕三星、搶攻蘋果iPhone訂單。
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