台灣創新基金7月回顧與未來展望
2003/8/20 上午 08:43:00 作者：張明郎
7月份台股在基本面日益明確向上的情況之下，促使外資持續買超，不僅金額達到700多億，同時也超出5月份及6月份的買超金額，另外美股的上漲約6%左右也是促使台股持續上揚的原因之一。台股延續5、6月份的上揚趨勢，全月漲幅達9.16%，台灣創新基金在7月上旬左右開始調整相對穩定的選股策略而轉往攻擊性較強的持股策略，其中電子股的持股比重大幅拉升至70%以上，並逐步拉高持股比例至接近90%，其中佈局上除了部份龍頭股之外，半導體、IC設計、NB、MB等是持股重心，並降低金融持股比重。台股7月份的上揚主要以電子股為主，其中TFT-LCD、DRAM、CD-R等具轉機題材的個股是漲升的重心，累積7月台灣創新基金淨值上漲9.72%，表現比大盤佳。
在8月份的操作策略上，從基本面上顯示經濟改善的趨勢已經確立，同時下半年逐漸進入電子業旺季以及4–6月漲升過大的多重影響之下，8月應以區間盤整的機會居多，下一波再上漲的仍是以電子族群為主，因此台灣創新基金將持續佈局電子類股為主，包括半導體、面板、CD-R以及NB為主，降低非電子族群的持股比重，整體持股將提升至85%以上。