匯豐中華投信旗下三檔債券基金獲中華信評調升評等

中華信用評等9/7調升匯豐中華投信旗下三檔債券基金(匯豐富泰、富泰二號及成龍債券基金)信用評等。其中「匯豐富泰債券基金」評等由「twA+f」調升為「twAAf」，「匯豐富泰二號債券基金」及「匯豐成龍債券基金」評等則由「twAA-f」調升為「twAAf」。

根據中華信評所發布的新聞稿指出，調升匯豐中華投信旗下三檔債券基金信用評等，主要是考量此三檔基金已完全處分原先持有的結構式債券部位，利率風險明顯降低，加上流動比率均維持在70%以上，流動性明顯增強，為反映其強健的流動性、信用品質及較短的存續期間，才進行本次評等的調升行動。

匯豐中華投信所屬之匯豐集團營運網絡遍及全球80個國家，總資產達1.3兆美元，在全球金融及資產管理業中擁有強健且多元的市場地位，旗下的匯豐中華投信目前共管理20支基金，其中包括10支股票型基金、6支債券型基金、2支平衡型基金、及2支組合型基金。2005年7月底基金資產規模達新台幣819億元，在台灣基金市場中的占有率約為3.53%。

中華信評進一步指出，截至2005年8月22日為止，「匯豐富泰債券基金」的總管理資產規模為252億元(附買回交易占72.7%、金融債券占3.8%、公司債占8.1%、銀行定存占10.1%，結構式存款則占4.4%(2005年9月7日到期)，該基金的流動性十分強健；截至2005年8月22日止，流動資產占其總資產組合的比重達82.8%，同時到期年限僅0.69年。

「匯豐富泰債券基金」持有的公司債部位均係由國內金融機構提供保證或為台灣電力公司(台電，twAAA/負向/twA-1)發行之債券，信用品質強健，所持有之金融債券與定存部位，評等多在「twA-」或以上。

截至2005年8月22日為止，「匯豐富泰二號債券基金」的總管理資產114億元(附買回交易占80.6%、金融債券占6.6%、銀行定存占8.2%、結構式存款則占4.9%(2005年8月26日到期)。截至2005年8月22日止，該期金流動資產占其總資產組合比重達88.8%，到期年限僅0.43年，投資組合評等多在「twA-」以上，整體信用品質亦相當強健。

截至2005年8月25日為止，「匯豐成龍債券基金」的總管理資產達51億元(附買回交易占71.7%，金融債券占18.3%，銀行定存占9.9%)。截至2005年8月25日止，該基金流動資產占其總資產組合的比重達81.6%，到期年限亦僅0.5年。整體而言，中華信評認為「匯豐成龍債券基金」的信用品質強健，投資組合中的有價證券部位及附買回交易對手的評等多在「twA-」以上。