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新興亞股外資轉賣 印度獨受寵


2020/12/7 上午 11:42:00 提供機構:中國信託投信
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雖然上周外資買盤縮手,但對明年經濟即將強力反彈的期待,使新興亞股熱情不減,再度開出紅盤!根據彭博統計,漲勢最高的前三市場分別為菲律賓、南韓、印度,漲幅為5.1%、3.7%、2.1%。11月外資對新興亞股態度幾乎是大漲大買,無論對台灣、南韓、印度、泰國的買氣都是今年以來最大手筆,但過去一周,外資除對印度持續買進,越南幾乎平盤外,其餘市場過去一周皆遭提款,外流最多的前三名分別是南韓、台灣、印尼,額度為7.6億(皆為美元)、5.8億、2.8億;印度已經連10周吸金,不僅是11月吸金王,也是今年以來唯一外資買盤翻正的國家。

中國信託台灣活力基金經理人周俊宏表示,台股續創新高,雖然類股輪動快速,傳產類股具有低基期優勢而蠢蠢欲動,但電子類股仍然是成交的主力,為帶動指數高升的主要引擎。未來盤面高檔震盪加劇,建議投資人操作上仍須慎選具題材,長期展望佳的個股。

周俊宏認為,5G相關產業仍具突破空間,尤其5G採用的天線數量遠高於4G,使天線類股業績看俏。今年全球5G手機約賣出2億支,明年上看4億到5億支,出貨有望倍增的前提下,帶動零組件用量提升,且車用市場重啟,加深缺料的緊張程度,刺激價格上漲,相關零組件股價還有攀升空間。各國5G競賽中,尤以中國的發展最令人盼望,不僅基地台持續擴建,且5G手機相當便宜,資費又與4G大致持平,預計明年中國5G滲透率將大幅上升。

中國信託越南機會基金經理人張晨瑋表示,越股近期漲破千點,衝到近一年高點,且交投熱絡,交易量超越2018年股價高峰時的盛況,持續創下歷史新高。且今年越歐自由貿易協定生效後,越歐關係加深,駐越南歐洲企業協會(EuroCham)調查歐洲企業對越南經濟看法,多數企業維持樂觀展望,甚至逾四成企業預期業績將是「極好」、「好」,預期未來三個月訂單增加的企業家數也較之前增加,意味經濟基本面仍相當強勁。

張晨瑋表示,越南股市點位雖高,但從評價面來看,由於越南利率處於歷史低點,估值仍具成長空間,有利股市表現。建議投資者不妨定期定額方式入場,完整掌握越南中長期經濟發展潛力。

外資對亞洲股市買賣超金額(單位:億美元)

(億美元)

新興亞洲

台灣

南韓

印度

泰國

印尼

菲律賓

越南

今年以來

-327.7

-177.0

-179.9

171.1

-82.4

-29.9

-23.9

-5.7

11月份

202.9

45.1

52.1

95.6

10.8

2.4

-1.7

-1.4

最近一週

-6.9

-5.8

-7.6

10.0

-0.2

-2.8

-0.5

0.0

指數表現

新興亞洲

台灣加權

南韓

印度

泰國

雅加達

菲律賓

越南

上周收盤

817.0

14132.4

2731.5

45079.6

1449.8

5810.5

7134.6

1021.5

周漲(跌)幅

1.1%

1.9%

3.7%

2.1%

0.8%

0.5%

5.1%

1.1%

資料來源:2020/12/07,彭博,中國信託投信整理。


•相關基金:中國信託台灣活力基金中國信託越南機會基金(台幣)中國信託越南機會基金(美元)