統一統信基金六月份操作策略
2021/7/20 下午 02:50:00 作者:楊雪幸
6月影響金融市場的主因仍是通膨及貨幣政策消息面。由於美國景氣正朝快速復 甦道路前進,引發投資人擔心通膨加速上升,促使FED提早升息並收縮資金。所幸FED主席鮑爾在出席國會聽證會上明確表示「通膨暫時性」的論調,持續淡化 市場對通膨擔憂。加上美國5790億美元基建計畫達成初步協議,也帶動循環類股表現。馴望未來,全球金融市場雖仍受到通膨、利率與財政政策以及經濟重 廠速度所牽動,波動難免,但在強勁企業獲利與充沛資金支撐下,緩步走堅機率大,操作上謹慎樂觀。
台股6月延續上月漲勢,類股方面,表現最優異者仍是航運類股,其次是造紙類 股,主要因網購需求增加,加大紙箱需求。表現相對疲弱的是受通膨因素干擾較大的部分電子類股,惟跌幅已較上個月緩和。在旺季即將來臨與運價仍在上揚之 際,航運類股短期仍是台股盤面上重要指標。評估主要經濟體在疫苗加速施打,及財政跟貨幣政策等救市措施仍持續進行,加上傳統旺季來臨,國際股市可望 穩步走堅。台股跟隨國際股市走升的機率高,操作上仍以選股不選市為主軸。
主要持股相關產業檢討
電動車零組件:電動車是未來趨勢,且主要國家已擬定減碳時程,持續佈局 相關標的。
消費性電子關鍵零組件:5G手機快速成長及5G基建需求持續,消費性電子的 需求在未來持續回升。
傳產股:航運、鋼鐵、紡織相關類股,受惠於需求遞延及價格調漲。