中國信託15年期以上已開發市場ESG投資級美元公司債券ETF基金八月操作策略與九月展望
2024/9/18 上午 11:52:00 作者：張瓈尹
00883B追蹤ICE 15年期以上已開發市場ESG美元投資級公司債券指數，並主要投資於已開發市場、債信評等BBB-以上之投資級公司債，並排除爭議性武器、ESG高風險發行人，以ESG永續投資為目標，且發行10年期以上之美元計價債券。截至8月底，基金持有57檔債券，持債比重96.33%，最差殖利率5.44%，最差信用利差1.31%，修正存續期間12.52年。
聯準會主席鮑威爾於8/23全球央行年會上發表演說，表示現在是政策調整的時候了，方向很明確，目前通膨顯著下降，越來越有信心通膨持續朝2%前進，就業市場降溫是毋庸置疑的，就業的下行風險也有所增加，至於降息時間和幅度將取決於經濟數據。
ESG方面，AI於ESG之應用，包含在環境(E)方面，可利用AI研究生物多樣性、氣候變遷、能耗與碳排間之關係等。在社會(S)方面，AI能增進人類賦能(human augmentation)、進行利害關係人(如投資者、員工)分析等，而在治理(G)方面，AI可偵測詐欺、進行績效與風險分析等。因此AI於ESG領域之應用非常廣且為趨勢，同時ESG企業政策持續受政府支持，信用風險低。展望9月，美國企業資產負債表穩健，因此信用風險低，但後續觀察高利率環境一段時間後，影響實體經濟發展層面廣度和深度，而美債走勢也將影響投資等級殖利率表現重要因素之一。