新光台灣富貴基金 七月回顧與八月展望

基金目標與策略
美國存貨與銷售比仍低，需求持續強勁，對於基本面需求持續樂觀，雖有重複下單疑慮，以及聖誕節前搶運，但因上游晶圓代工供給有限，整體供需持續緊張。台幣續強，資金充沛。資金輪動快速，同時部分產業供過於求疑慮提升，會採取較靈活的操作策略，減碼有疑慮的個股，加碼2022年獲利成長股。
富貴基金電子布局以半導體、 IC設計、 ABF載板為主，搭配部分 Server與電動車群族。半導體晶圓代工持續吃緊至2022年；IC設計跟隨晶圓代工調漲價格，毛利率提升； ABF載板供需吃緊，高階產品訂單能見度已到2025年。傳產族群布局以高殖利率、鋼鐵、塑化、造紙為主，通膨對於原物料有利。