統一統信基金四月份操作策略及展望
2018/5/17 下午 12:46:00 作者:楊雪幸
上月受中美貿易戰開打,加上川普抨擊亞馬遜掠奪傳統零售業生存空間、美科技股續弱、中東地緣政治緊張情勢升溫、美禁售關鍵零組件予中國通訊商等事件干擾,全球股市持續震盪,雖然月底南北韓和談、美擬派財長與中國進行貿易談判,一度帶動金融市場反彈,但因資金動能明顯不足,因此僅能以跌深反彈視之。考量中美貿易摩擦仍在,故短期股市較難有明確方向,以震盪格局機率較大。
台股方面,因投資人擔憂一旦美方懲處中國通訊業,勢必對台灣相關零組件廠商造成傷害,加上外資匯出壓抑新台幣匯率,導致台股回檔修正、今年以來漲幅亦全數回吐。由於時序進入產業淡季,再加上市場不確定因素仍在,故台股短期難有大幅反彈機會,基金採審慎操作。
主要持股相關產業檢討
汽車零組件相關標的:受惠汽車設備創新,有望支撐相關零組件基本面,因此佈局相關標的。
自動化相關概念股:由於自動化趨勢已形成、廠商訂單能見度很高,可望支撐相關零組件基本面,故持續加碼。
被動元件相關類股:由於應用擴充與需求增加,導致價格持續調升,加上併購活動續行,對於相關類股獲利提供強力支撐,因此佈局相關標的。